Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia

Previously: Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego. Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia


ISSN: 2450-7741     eISSN: 2300-4460    OAI    DOI: 10.18276/frfu.2017.88/1-04
CC BY-SA   Open Access 

Issue archive / 4/2017
Zysk na okazyjnym nabyciu czy ujemna wartość firmy?
(A BARGAIN PURCHASE GAIN OR NEGATIVE GOODWILL?)

Authors: Olga Grzybek
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Keywords: bargain purchase business combination negative goodwill de nition
Data publikacji całości:2017
Page range:8 (41-48)
Cited-by (Crossref) ?:

Abstract

Purpose – The paper presents the re ections on economic content of the excess of fair value of net assets acquired in a business combination over the purchase price. Methodology – Literature review and analysis of accounting law. Findings – The excess of fair value of acquired net assets over cost should be consider as a gain from a bargain purchase or as a negative goodwill, that is future expenses that are not individually identi ed on the date of acquisition. Faithful representation of the results of business combination needs to re ect circumstances of the transaction and to analyze which of these categories in fact occurred. Nonetheless, accounting law does not permit any choice in this issue. Originality/value – The author de nes negative goodwill as the opposite to goodwill and points out that accounting law in this matter does not provide true and fair view of nancial statements.
Download file

Article file

Bibliography

1.Carvahlo, C., Rodrigues, A.M., Ferreira, C. (2016). The Recognition of Goodwill and Other Intangible Assets in Business Combinations – The Portuguese Case. Australian Accounting Review, 76 (26), 4–20.
2.Comiskey, E.E., Clark, J.E., Mulford, Ch.W. (2010). Is Negative Goodwill Valued by Investors? Accounting Ho- rizons, 24 (3), 333–353.
3.Comiskey, E.E., Mulford, Ch.W. (2011). Changes in Accounting for Negative Goodwill: New Insight into Bargain Purchase Transactions. Why sell for Less Than Fair Value? Atlanta: Georgia Tech Financial Analysis Lab. De Moville, W., Petrie, A.G. (1989). Accounting for a Bargain Purchase in a Business Combination. Accounting Horizons, September, 38–43.
4.Dobija, M. (2005). Teoria rachunkowości w zarysie. Kraków: Wydawnictwo Akademii Ekonomicznej w Krakowie.
5.Dotkuś, W. (2014). Rachunkowość jako dyscyplina naukowa oraz jej służebna rola, jaką pełni w życiu gospodarczym. Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu, 372, 73–81.
6.FASB. Pobrano z: http://www.fasb.org/summary/stsum157.shtml (11.02.2017).
7.Gorynia, M. (2007). Przedsiębiorstwo w nowej ekonomii instytucjonalnej. W: Studia nad transformacją i internacjonalizacją polskiej gospodarki. Warszawa: Difin.
8.Janowicz, M. (2013). Prawne połączenia spółek publicznych w 2011 roku w ich sprawozdaniach finansowych – wyniki badań. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego, 765. Finanse, Rynki Finansowe, Ubez- pieczenia, 61 (1), 57–70.Ketz, J.E. (2005). Negative Goodwill: An M&A „Fix” That Doesn’t Work. The Journal of Corporate Accounting and Finance, 16 (2), 47–50.
9.Low, J., Kalafut, P.C. (2004). Niematerialna wartość rmy. Kraków: O cyna Ekonomiczna.
10.Maruszewska, E.W. (2014). Potrzeba harmonizacji regulacji polskiej Ustawy o rachunkowości ze standardami międzynarodowymi w zakresie ujemnej wartości rmy. Studia Ekonomiczne. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach, 190.
11.MSSF 3. Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 3 Połączenia jednostek gospodarczych. Rak, J., Turyna, J. (2015). Wartości niematerialne i prawne – wartość firmy. W: M. Postuła, J. Turyna (red.),
12.Finansowe uwarunkowania rozwoju organizacji gospodarczych. Zarządzenie nansami a efektywność ekonomiczna. Warszawa: Wydawnictwo Naukowe Wydziału Zarządzania Uniwersytetu Warszawskiego. Rațiu, R.V., Tiron Tudor, A. (2013). The Classi cation of Goodwill – An Essential Accounting Analysis. Review of Economic Studies and Research Virgil Madgearu, 2.
13.Strojek-Filus, M. (2013). Determinanty oraz skutki wynikowo-bilansowe identy kacji i rozliczania wartości firmy w grupie kapitałowej. Katowice: Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach.
14.Zyla, M.L. Valuation Issues in Financial Reporting: FAS 141&142 and Beyond! Pobrano z: http://www.acuitasinc.com/articles/mlz_val_FAS_beyond. html (11.02.2017).